Коммерческие риски: виды, способы оценки.

Риск — это событие или группа родственных случайных событий, наносящих ущерб хозяйствующему субъекту, обла­дающему данным риском. Невозможность точно определить время (а иногда и место) возникновения события называют слу­чайностью (иногда непредсказуемостью).

Ущерб - ухудшение или по­теря свойств имущества, иных ценностей человека (в том числе и ин­теллектуальных). Потеря свойств имущества выражается в его разрушении, ухудшении потребительских свойств, потере стоимости. В пред­принимательской практике ущерб имущественным интересам часто выражается в виде потери или снижении прибыли. Он может быть выражен в натуральном виде (физический) или в стоимостном выражении (экономический).

Классификация рисков

- может быть основана на различных характеристиках: по роду опасности; по характеру деятельнос­ти, с которой связаны риски; по природе объектов, которые подвержены риску.

По роду опасности выделяют техногенные (или антропо­генные), природные и смешанные риски.

• Техногенные риски порождены хозяйственной деятельнос­тью человека: аварийные ситуации, загрязнение окружающей среды и т. д. Примером могут служить огневые риски, связан­ные с воздействием огня на различные объекты.

• Природные риски не зависят от деятельности человека. К ним относятся в основном риски стихийных бедствий: земле­трясения, наводнения, урагана, тайфуна, удара молнии, из­вержения вулкана и т. д.

• Смешанные риски — это события природного характера, инициированные хозяйственной деятельностью человека. При­мером может служить оползень, вызванный проведением стро­ительных работ.

По возможности страхования:

• Страховой риск — вероятное событие или совокупность событий, на случай наступления которых осуществляется страхование. На страховом рынке давно устоялись следующие основные ка­тегории стандартно страхуемого риска:

• персональный риск — возможность материальных и/или эмоцио­нальных потерь, которые может понести личность (смерть, трав­ма, потеря трудоспособности, болезнь, безработица и т. д.);

• имущественный риск — возможность материальных потерь в ре­зультате повреждения, разрушения или хищения того или иного имущества, принадлежащего человеку или организации;

• риск ответственности — возможность экономических потерь в результате того, что человек или организация будут в законном порядке признаны виновными в нанесении ущерба другим ли­цам и организациям;

• риск несоответствия — возможность того, что продукция или ус­луга фирмы не соответствует стандарту или договору. Неустой­ки, моральный и материальный ущерб, проистекающие из этого, можно застраховать.

• Существует группа рисков, которые страховые компании не берут­ся страховать (например, нельзя застраховать предприятие от того, что оно не получит сверхприбыль, и т. д.). Но именно взятие на себя нестрахуемого риска является потенциальным источником роста при­были предпринимателя.

По характеру деятельности риски бывают:

• Предпринимательские — связаны с развертыванием про­изводства и прибылью, а именно: недополучение прибыли в результате простоя производства, банкротство, упущенная вы­года, непредвиденные расходы и др. К финансовым и коммер­ческим можно отнести риски из области управления финанса­ми и взаимоотношений торговых партнеров в процессе сделки: неисполнение договорных обязательств контрагентом по сдел­ке, невозврат кредита, непредвиденные судебные расходы.

• Профессиональные, связанные с исполнением лицами своих профессиональных обязанностей.

• Инвестиционные - риски, которые возникают при вложении инвесторами средств с целью получения прибыли, например риски изменения доходности ценных бумаг, процентные, валютные; связаны с возможностью недополу­чения или потери прибыли в ходе реализации инвестицион­ных проектов.

• Транспортные риски могут возникнуть при перевозке го­стиничной клиентуры, прибывшей в определенную местность, где находится гостиница (из аэропорта, вокзала, морского пор­та), перевозке ее багажа, а также всевозможных грузов гости­ницы или функционирующего при ней ресторана. Особое вни­мание должно быть уделено транспортным рискам, возможным при выполнении экскурсионных программ, предоставляемых бюро путешествий (турфирмой) определенной гостиницы.

• Производственные (технологические) риски характерны для производственной деятельности гостиниц и ресторанов: выход из строя оборудования, инженерных сетей, коммуникаций, сложных технических комплексов, а также повреждения зда­ний, сооружений, машин, механизмов, станций, отдельных узлов и т. д.

По природе объектов, подверженных риску, различают:

• риски нанесения ущерба жизни и здоровью граждан;

• имущественные риски (риски наступления гражданской ответственности).

В хозяйственной жизни предприятий индустрии гостепри­имства могут встречаться следующие риски: экологические, промышленные, инвестиционные, предпринимательские, фи­нансовые, коммерческие, кредитные, технические, политические и т. д.

Под экологическим риском понимается вероятность наступ­ления гражданской ответственности за нанесение ущерба ок­ружающей среде, а также жизни и здоровью третьих лиц. Он может возникнуть в процессе строительства и эксплуатации производственных объектов и является основной частью про­мышленного риска.

Ущерб окружающей среде выражается в виде загрязнения или уничтожения лесных, водных, воздушных и земельных ресурсов (например, в результате пожара или строительных работ), нане­сения вреда биосфере и сельскохозяйственным угодьям.

Под словосочетанием «нанесение ущерба жизни и здоро­вью третьих лиц» понимается результат вредного воздействия факторов производственной деятельности на окружающее про­мышленный объект население, выражающийся в виде увели­чения заболеваемости и смертности.

Под промышленным риском понимают опасность нанесе­ния ущерба этому предприятию и третьим лицам вследствие нарушения нормального хода производственного процесса в результате событий различного характера:

• природного — землетрясение, наводнение, оползни, ура­ган, удар молнии и т. д.;

• техногенного — износ зданий, сооружений, машин и обо­рудования, ошибки при его проектировании или монтаже, зло­умышленные действия и др.;

— смешанного — нарушение природного равновесия в результате техногенной деятельности человека.

Нанесение ущерба третьим лицам происходит в результате взрыва или распространения ядовитых веществ за пределы предприятия. При этом возможен как имущественный ущерб населению и организациям, так и физический ущерб здоро­вью людей.

Предпринимательские (коммерческие) риски

Предпринимательские риски включают в себя следующие основные виды:

Риск невостребованности гостиничных услуг и ресторан­ной продукции. Он возникает вследствие отказа потребителей от приобретения произведенного определенным гостиничным. Причин возникновения такого рис­ка может быть много, и их разделяют на внутренние и вне­шние.

Внутренние причины зависят от деятельности самого пред­приятия (гостиницы, ресторана), его подразделений, служб, смен, бригад и отдельных работников. К ним можно отнести:

• уровень квалификации обслуживающего персонала, его деловых качеств и личной заинтересованности;

• организация технологического процесса производства услуг (использование физически устаревших производственных фондов, низкий уровень управле­ния, ошибки в планировании, слабый контроль качества, низкая производственная дисциплина);

• организацию обеспечения гостиницы или ресторана ма­териальными ресурсами (качество сырья и материалов, своевременность их поступления на предприятие, а также цена. Особенно отрицательно это влияет на ресторан­ный бизнес);

• организацию продажи услуг;

• организацию рекламы производимых услуг (реклама недостаточна или избыточна по интенсивности, частоте доведения ее до потребителя; реклама неверно сегментирована, то есть неверно рас­пределены различные по содержанию рекламные ролики меж­ду различными группами потенциальных покупателей);

• управление предприятием;

• маркетинговые исследования рынка гостиничных ус­луг и др.

Внешние причины риска невостребованности услуг, как правило, непосредственно не зависят от деятельности гостини­цы (нестабильная экономическая ситуация, в частности рост инфляции, снижение покупа­тельной способности населения, политическая нестабильность, демографический фактор).

Риски неисполнения хозяйственных договоров (контрак­тов). Многочисленные и разнообразные деловые связи между гостиницами и потребителями их услуг опосредуются заклю­чением хозяйственных договоров (поставки, купли-продажи, подряда, аренды и др.).

В договорах (контрактах) важно в соответствии с законодатель­ством РФ устанавливать размер и порядок возмещения ущерба при неисполнении или ненадлежащем исполнении хозяй­ственных договоров. Невыполнение финансовых обязательств хозяйствующих партнеров может оказаться определяющей причиной банкрот­ства гостиницы.

• Риск отказа делового партнера от заключения договора после проведения переговоров. Возникает в случае необходимости изменения предварительных условий контракта и в случае недобросовестности партнера. Этот риск имеет место как из-за вероятности «переключения» партнера на конкурирующие гостиничные предприятия, которые могут предложить лучшие условия сделки или просто быть более оперативными и готовыми оформить размещение заказа, располагать более активными и профессиональными посредниками, так и из-за ухудшения рыночной конъюнктуры для партнера, что делает для него сделку по ранее согласованной цене убыточной или нереальной для выполнения.

• Риск вхождения в договорные отношения с неплатеже­способными партнерами. Чтобы избежать подобных потерь, предприятиям следует особо тщательно анализировать платежеспособность предпола­гаемых партнеров.

• Риск задержки выполнения партнерами те­кущих договорных обязательств, (нарушение графиков поставок, выполнения работ партнера­ми).

Риски усиления конкуренции.

• утечка конфиденциальной информации либо по вине со­трудников гостиницы, либо в результате промышленного шпи­онажа, предпринятого конкурентами;

• несовершенство маркетинговой политики, т. е. неправиль­ный выбор рынков сбыта и неполная или неверная информа­ция о конкурентах;

• замедленное введение нововведений по сравнению с кон­курентами из-за отсутствия необходимых средств для прове­дения научно-исследовательских работ, внедрения новых тех­нологий, освоения производства новых высококачественных и конкурентных услуг;

• недобросовестность конкурентов, использующих в кон­курентной борьбе любые методы;

• появление на рынке производителей гостиничных услуг, аналогичных услугам, способным удовлетворить спрос потре­бителей;

• появление новых предприятий-конкурентов.

Риски возникновения непредвиденных затрат и снижения доходов.

• увеличение рыночных цен на ре­сурсы (услуги),

• риск дополнительных вып­лат за срочность выполнения работ и поставок, заменяющих невыполненные контрагентами и партнерами, с которыми хо­зяйственные отношения в процессе производственной деятель­ности могут быть прерваны.

Риск необходимости выплат штрафных санкций и арбитражно-судебных издержек наступает в случае:

• загрязнения гостиницей окружающей среды, в связи с чем предстоит выплата штрафных санкций;

• причинения ущерба жизни и здоровью работников гос­тиницы, потребителям гостиничного продукта, населению;

• реализации гостиничных услуг, оказываемых с наруше­ниями требований стандартов;

• возникновения материальной ответственности, которую принимает на себя гостиница по своим обязательствам перед клиентами, особенно тех обязательств, которые производитель гостиничных услуг может не исполнить вовремя;

Риск потери прибыли

• вследствие вы­нужденных перерывов в производстве. Косвенным убытком от простоя считается упущенная прибыль, затраты, связанные с ликвидацией последствий события, вызвавшего перерыв в про­изводстве, а также текущие расходы, которые несет гостиница независимо от того, продолжается производственный процесс или он приостановлен. Как правило, косвенный убыток значи­тельно превышает непосредственные убытки, связанные с по­вреждением или уничтожением имущества.

• замена ус­таревшего оборудования, внедрение новой техники и техноло­гии, а также вследствие проведения забастовок и в результате иных общественно-политических факторов.

• риск будущего повыше­ния плавающей процентной ставки по предоставленной гости­нице кредитной линии.

Финансовые риски возникают в процессе управления фи­нансами предприятия. Наиболее часто встречаются валютные, процентные риски.

• Под валютными рисками понимается вероятность возник­новения убытков от изменения обменных курсов в процессе внешэкономической деятельности, инвестиционной деятельно­сти в других странах, а также при получении экспортных кре­дитов.

• Под процентными рисками понимается вероятность возник­новения убытков в случае изменения процентных ставок по финансовым ресурсам.

• Возникают риски, связанные с возможным невозвратом сум­мы кредита и процентов по нему, т. е. кредитные риски. Не­возврат может произойти по различным причинам: незавер­шение строительства, изменение рыночной и общеэкономичес­кой ситуации, недостаточная маркетинговая проработка инве­стиционного проекта, чрезвычайные события. Для кредитора имеет значение не только сам факт возврата суммы кредита и процентов, но и сроки возврата. Задержка сроков приводит к фактическому уменьшению доходности выданного кредита, а с учетом инфляции и упущенной выго­ды еще и к убыткам.

Политические риски — являются важнейшей составной ча­стью страновых рисков. Суть их заключается в возможности недополучения доходов или потери собственности иностранно­го предпринимателя или инвестора вследствие изменения со­циально-политической ситуации в стране. Они могут проявить­ся в виде следующих событий:

• изменения в валютном законодательстве, препятствующие исполнению международных контрактов или репатриа­ции валютной выручки;

• изменения юридической базы, затрудняющие осуществ­ление предпринимательской деятельности;

• национализация или экспроприация предприятий, со­зданных с участием иностранных инвесторов;

• внесение изменений в арбитражное право;

• военные действия, гражданские волнения, массовые беспорядки, повлекшие за собой причинение ущерба имущественным интересам предпринимателей.

способы оценки рисков:

Оценка риска включает сбор и обработку данных по аспектам рис­ка, качественный и количественный анализ риска.

Оценка риска — это количественное описание выявленных рис­ков, в ходе которого определяются такие их характеристики, как вероятность и размер возможного ущерба. В это время фор­мируется набор сценариев развития неблагоприятных ситуаций, и для различных рисков могут быть построены функции распределения вероятности наступления ущерба в зависимос­ти от его размера.

Для оценки риска и принятия соответ­ствующих решений собирается исходная информация об объек­те носителя риска.

К основным методам получения исходной информации следует отнести:

• стандартный опросный лист;

• рассмотрение и анализ первичных документов управлен­ческой и финансовой отчетности;

• анализ данных ежеквартальных и годовых финансовых отчетов;

• составление и анализ диаграммы организационной струк­туры предприятия;

• составление и анализ карт технологических процессов в производстве гостиничного продукта;

• инспекционные посещения служб, бригад, смен и под­разделений предприятия;

• консультации специалистов в области организации сер­виса;

• экспертизу документации специализированными консал­тинговыми фирмами, научными лабораторными исследовани­ями и разработками.

Выявлению допустимого риска в работе гостиниц может служить анализ их безубыточности или анализ критических соотношений общей выручки от реализации основных и допол­нительных платных и бесплатных услуг и объема производ­ства с затратами.

Выделяют два вида анализа риска:

Качественный анализ предполагает:

• выявление источников и причин риска;

• определение этапов и работ, при выполнении которых возникает риск (установление потенциальных зон риска);

• установление всех возможных рисков;

• выявление практических выгод и возможных негативных по­следствий, которые могут наступить при реализации содержаще­го риск решения.

Результаты качественного анализа служат важной исходной инфор­мацией для осуществления количественного анализа.

Количественный анализ — это численное определение отдельных рисков и риска проекта (решения) в целом. На этом этапе устанавли­ваются численные значения вероятности наступления рисковых со­бытий и их последствий, осуществляется количественная оценка степени (уровня) риска, определяется также допустимый в данной конкретной обстановке уровень риска.

Методы оценки риска:

В литературе но проблеме риска приводится много различных ме­тодов количественной оценки риска, наиболее распространенными из которых являются статистический метод и метод экспертных оценок.

• Статистический метод заключается в том, что составляется наи­более вероятный прогноз на будущее на основе изучения статисти­ки потерь и прибылей, имевших место на данном или аналогичном производстве, величины и частотности получения того или иного экономического результата. Недостатками данного метода являет­ся наличие значительного массива данных, сбор которых может обой­тись весьма дорого. Поэтому часто при недостатке информации при­ходится прибегать к другим методам.

• Экспертный метод заключается в получении количественных оце­нок риска на основании обработки мнений опытных предпринимате­лей или специалистов. Этот метод особенно эффективен при решении сложных неформализуемых проблемных ситуаций, когда неполнота и недостоверность информации не позволяют использовать статис­тический или другие формализованные методы для количественной оценки риска. Недостатками этого метода являются отсутствие гаран­тий достоверности полученных оценок, трудности проведения опроса экспертов и обработки полученных данных. Причем второй недоста­ток относится к преодолимым трудностям, а первый имеет принципи­альное значение.

Наиболее приемлемым вариантом является комбинация статисти­ческого и экспертного методов.

В результате проведения анализа риска складывается картина воз­можных рисковых событий, вероятности их наступления и последствий. Полученные значения рисков сравниваются с предельно допустимы­ми, вырабатывается стратегия управления риском и на этой основе — меры предотвращения и уменьшения риска.

Меры по устранению и минимизации риска включают следующие этапы:

• оценка приемлемости полученного уровня риска;

• оценка возможности снижения риска или его увеличения (в слу­чае, когда полученные значения риска значительно ниже допус­тимого, а увеличение степени риска обеспечит повышение ожи­даемой отдачи);

• выбор методов снижения (увеличения) рисков;

• формирование вариантов снижения (увеличения) рисков;

• оценка целесообразности и выбор вариантов снижения (увели­чения) рисков.

После выбора определенного набора мер по устранению и миними­зации риска следует принять решение о степени достаточности вы­бранных мер. В случае достаточности проект реализуется (принятие оставшейся части риска), в противном случае целесообразно отказать­ся от него (избежать риска).